期货合约对冲平仓 期货合约对冲平仓是什么意思

对冲平仓什么意思

对冲平仓是指通过一笔与建仓时方向相反、数量一致的交易来结束投资。在期货交易中，平仓的方式分为对冲平仓和履约平仓，由于交易所对投资者的交割资质有规定，且大部分投资者没有履约的能力，因此多数投资者都以对冲平仓来结束投资。

【拓展资料】

期货，英文名是Futures，与现货完全不同，现货是实实在在可以交易的货（商品），期货主要不是货，而是以某种大众产品如棉花、大豆、石油等及金融资产如股票、债券等为标的标准化可交易合约。因此，这个标的物可以是某种商品（例如黄金、原油、农产品），也可以是金融工具。

交收期货的日子可以是一星期之后，一个月之后，三个月之后，甚至一年之后。

买卖期货的合同或协议叫做期货合约。买卖期货的场所叫做期货市场。投资者可以对期货进行投资或投机。

期货市场最早萌芽于欧洲。早在古希腊和古罗马时期，就出现过中央交易场所、大宗易货交易，以及带有期货贸易性质的交易活动。最初的期货交易是从现货远期交易发展而来。

第一家现代意义的期货交易所1848年成立于美国竖差芝加哥，该所在1865年确立了标准合约的模式。20世纪90年代，我国的现代期货交易所应运而生。我国有上海期货交易所、大连商品交易所、郑州商品交易所和中国金融期货交易所四家期货交易所，其上市期货品种的价格变化对国内外相关行业产生了深远的影响。

中国期货市场产生的背景是粮食流通体制的改革。随着国家取消农产品的统购统销政策、放开大多数农产品价格，市场对农产品生产、流通和消费的调节作用越来消前越大，农产品价格的大起大落和现货价格的不公开以及失真现象、农业生产的忽上忽下和粮食企业缺乏保值机制等问题引起了领导和学者的关注余桥皮。

期货亏多少会强行平仓

一般来说，期货的持仓风险高于100%或保证金低于最低标准时，投资者就需要追加保证金没如果不追加就会被强制平仓，所以不是按照亏损多少平仓的。如：上证50股指期货的多头和空头的保证金率是10%，而中证500多头和空扮蔽头的保证金率是15%。如果投资者购买的是上证50股指期货，则保证金低于10%就会被平仓。

强行平仓需具备以下条件：

一是客户交易保证金不足，已超出风险控制底线，且市场行情继续往持仓不利的方向发展。这是期货公司为保护自身利益、防止损失扩大而实施强行平仓的基本前提。

二是正确履行追加保证金的通知义务，这是期货公司实施强行平仓的必经程序。

三是追加保证金的时间和数额应该合理

拓展资料：

平仓是源于商品期货交易的一轿缺没个术语，指的是期货买卖的一方为对销以前买进或卖出的期货合约而进行的成交行为。平仓是在股票交易中，多头将所买进的股票卖出，或空头买回所卖出股票行为的统称。

平仓可分为对冲平仓和强制平仓。对冲平仓是期货投资企业在同一期货交易所内通过买入卖出相同交割月份的期货合约，用以了结先前卖出或买入的期货合约。强制平仓是指仓位持闭纳有者以外的第三人（期货交易所或期货经纪公司）强行了结仓位持有者的仓位，又称被斩仓或被砍仓。

基本概念

期货交易的全过程可以概括为建仓、持仓、平仓或实物交割。建仓也叫开仓，是指交易者新买入或新卖出一定数量的期货合约。在期货市场上买入或卖出一份期货合约相当于签署了一份远期交割合同。如果交易者将这份期货合约保留到最后交易日结束他就必须通过实物交割或现金清算来了结这笔期货交易。

然而，进行实物交割的是少数，大部分投机者和套期保值者一般都在最后交易日结束之前择机将买入的期货合约卖出，或将卖出的期货合约买回。

即通过一笔数量相等、方向相反的期货交易来冲销原有的期货合约，以此了结期货交易，解除到期进行实物交割的义务。这种买回已卖出合约，或卖出已买入合约的行为就叫平仓。

平仓是指期货投资者买入或者卖出与其所持股指期货合约的品种、数量及交割月份相同但交易方向相反的股指期货合约，以了结股指期货交易的行为。也可理解为：平仓是指交易者了结持仓的交易行为，了结的方式是针对持仓方向作相反的对冲买卖。

期货交易中的平仓相当于股票交易中的卖出。由于期货交易具有双向交易机制，与开仓相对应，平仓也有买入平仓(对应于卖出开仓)和卖出平仓(对应于买入开仓)两种类型。

期货中什么是双向交易什么是对冲平仓

双向交易是指在期货交易中，交易者可以通过购买期货合同来开始交易，也可以通过出售期货合同来开始交易。这通常被称为“短”或“长”。首先，我们来看看股票市场的交易机制。显然，对于如今的交易来说，这是一条单行道，这意味着你必须先买后卖。当股票市场处于熊市时，先买后卖的下跪将使投资者无利可图，市场交易将急剧萎缩。双向交易机制的缺失，使投资者承受巨大的系统性风险，无法解决。

股票投资，是具体到个股做个股的上市公司，上市公司的股价指数与股价的涨跌虽然存在相关性，但在很大程度上取决于上市公司的基本面，所以投资者在选股时犯了错误，赚很多钱是可能的。另外，我们正在研究股指期货。在这里交易的投资者可以根据市场趋势进行买卖。方式交易改变了原有的单一交易模式，也改变了熊市被动型的局面，投资者在预期未来价格上涨的情况下，可以先买入期货，等待一定时机，卖出开盘价。当然，在预期未来下跌的情况下，先卖出期货合约，然后在时机成熟时买入该仓位。当然，这种双向交易机制的关键在于你对市场形势的判断是正确的。

对冲平仓是期货交易者为结算期货交易而买入(或卖出)与所持有的期货合约类型、数量和交割月相同但方向相反的期货合约的过程和行为。对冲平仓是指在与现有合约头寸相反的方向上卖出(或买入)期货合约，兆悉禅以抵消现有的交易头寸。虽然“先买后卖”或“先买后卖”可以完成交易，但不再对交易负有责任和义务，买卖或出售的区别是进行交易的损益权。这是期货交易中最典型的平仓方式。

对冲平仓保值和投机是可能的，因为期货合约可以进行对冲以避免到期日交割。因为既不是套期保族尘值者也不是投机者进入期货市场的目的是不买卖期货合同。对冲基金利用期货市场买卖期货合约以保值。投机者利用期货合约进行买卖，希望从价格波动中获利。可以看出，两项最基本的期货交易业务都建立在套期操作的基础上，而对冲操作是期货交易最基本的操作，使得期货交易很少进行实物的交割。对冲平仓后，利润和亏损的交易员结算清算部门的交流。交易员的损益是指购买合同与购买合同陆卜扣除佣金后的差额。

对冲与平仓有什么区别

平仓可分为对冲平仓和强制平仓。

对冲平仓是指投资者持有的期权部位由其交易方向相反，交易数量相等的相同期权对冲的期权合约了结方式。对冲是指颤辩通过卖出(买进)相同交割月份的期货合约来了结先前所买进(卖出)合约。平仓是指期货交易者买入或卖出与其所持期货合约的品种、数量及交割月份相同但交易方向相反的期货合约，了结期货交易的行为。

对冲：指特意减低另一项投资的风险的投资。它是一种在减低商业风险的同时仍然能在投资中获利的手法。一般对冲是同时进行两笔行情相关、方向相反、数量相当、盈亏相抵的交易。行情相关是指影响两种商品价格行情的市场供求关系存在同一性，供求关系若发生变化，同时会影响两种商品的价格，且价格变化的方向大体一致。方向相反指两笔交易的买卖方向相反，这样无论价格向什么方向变化，总是一盈一亏。当然要做到盈亏相抵，两笔交易的数量大小须根据各自价格变动的幅度来确定，大体做到数量睁羡相当。

平仓：是指期货交易者买入或卖出与其所持期货合茄早缺约的品种、数量及交割月份相同但交易方向相反的期货合约，了结期货交易的行为。期货交易的全过程可以概括为建仓、持仓、平仓或实物交割。建仓之后尚没有平仓的合约，叫未平仓合约或者未平仓头寸，也叫持仓。交易者建仓之后可以选择两种方式了结期货合约：要么择机平仓，要么保留至最后交易日并进行实物交割。