期货督导 期货指导违法吗

期货公司与省金融办有关系吗

金融办负责对期货公司进行管理或监管。

期货公司是指依法设立的、接受客户委托、按照客户的指令、以自己的名义为客户进行期货交易并收取交易手续费的中介组织，其交易结果由客户承担。期货公司是交易者与期货交易所之间的桥梁。

金融办公室是代表地方政府负责金融监督、协调、服务的办事机构，其主要工作职责为：

一、尘旦贯彻执行党和国家有关银行、证券、期货、保险、信托等金融工作的方针政策和法律法规，以及地方党委、政府有关地方金融工作的政策和各项决定、决议等，督导、检查落实执行党委、政府有关金融工作的重要工作部署。引导鼓励和支持各类金融机构的改革创新、拓展业务，加大对地方经济和各项事业发展的支持。

二、研究分析宏观金融形势、国家金融政策和本地区金融运行情况，制定本地金融及金融产业发展的中短期的规划和工作计划。提出改善金融发展和安全环境的意见和建议，加强对金融业、证券业、保险业的服务，促进地方经济协调发展和稳定。

三、积极协助上级政府和监管机构对本地金融机构的管理或监管。协调、支持和配合上级派驻监管机构对各银行、证券、期货、保险、信托等金融机构及行业自律组织的监管；负责本地区信用体系建设工作，组织协调有关部门建立和完善信用制度及法规体系，监管信用中介机构；监督管理中小企业贷款担保基金和中小企业贷款担保机构，指导本地中小企业贷款担保工作；认真做好配合协调和信息交流工作，协助协调解决金融业、证券业、保险业发展中应由地方政府需解决的问题。

四、负责组织协调规范、整顿和维护本地区金融秩序，防范化解地方金融风险，促进地方国有金融资产的监督管理，维护地方国有金融资产出资人的权益；组织协调地庆盯方金融资源的优化配置，监督检查地方国有金融资产运营情况。根据上级有关规定拟订和协调规范、整顿本地区金融秩序的有关事务，确保地方金融安全、稳健和规范运行。配合有关部门查处非法金融机构和非法金融经营业务活动。加强社会信用和金融信用建设，研究建立地方金融安全区的政策和措施，促进本地金融安全。

五、负责本地区发展和利用资本市场重大事项，研究制定本地区资本市场的发展规划和有关政策措施，协调处理有关发展和利派差扰用资本市场的重大问题，积极协助推动企业改制上市和扶持上市公司的工作，并对资本的资金运作进行监管。跟踪监测本地上市公司经营业绩和运行情况，汇总分析相关的统计资料；指导协调上市公司配股、增发等再融资工作；指导、规范上市公司购并、资产重组、股权交易等行为；会同有关部门提出促进本地上市公司发展、结构优化的政策性建议。协助证监会及其派出机构对上市公司和拟上市公司的日常监管。负责组织、指导本地企业境内、外上市工作；筛选、培育拟上市企业，指导企业准备上市工作，协调解决企业上市过程中遇到的重大问题。

六、研究拟定本地区金融业发展总体规划。组织推进金融市场发展和拓宽融资渠道；研究分析全市金融运行和行业发展动态，及时提出金融决策参考意见和建议。负责收集本地金融、保险、证券系统的业务报表和业务统计工作；指导下级地方政府金融工作。

七、负责本地区的融资性担保机构和民营贷款公司的监督管理、设立、资格初审、备案、变更、退出等工作。

八、代表地方政府牵头协调防范和打击本地区非法集资犯罪的工作。

九、承办上级、本级党委、政府交办的其它事项。

期权骗局和正规期权

法律分析：期权，是重要的金融衍生品，从国际市场看，期权的成交量远远大于期货。近年国内的几大商品交易所都在加速商品期权的推出，想做商品期权的，优先考虑在正规期货公司开户，再开期权户，期权户有一定要求。很多大的期货公司都会有自己的期权子公司，如最大的华泰期货，海通期货等等，虽然是混码交易，但大公司还是安全可靠，不过需要法人才能开户，自然人开不了户。除了商品期权，股指期权要去正规的证券公司开户，现在有很多皮包公司都打着做股指期权的旗号骗钱，只要不是在证券公司开户的，一律不信！至于遍地的个股期权，直接放弃吧，都是骗钱的。

法律依据：《中华人民共和国证券法》敏肆培

第九条公开发行证券，必须符合法律、行政法规规定的条件，并依法报经国务院证券监督管理机构或者国务院授权的部门注册。未经依法注册，任何单位和个人不得公开发行证券。证券发行注册制的具体范围、实施步骤，由国务院规定。有下列情形之一的，为公开发行：(一)向不特定对象发行证券;(二)向特定对象发行证券累计超过二百人，但依法实施员工持股计划的员工人数不计算在内;(三)法律、行政法规规定的其他发行行为。非公开发行证券，不得采用广告、公开劝诱和变相公开方式。

第十条发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发行法律、行政法规规定实行保荐制度的其他证券的，应当聘请证券公司担任保荐人。保荐人应当遵守业务规则和行业规范，诚实守信，勤勉尽责，对发行人的申请文件和信息披露资料进行审慎核查，督导发行人规范运作。保荐人的管理办法由国务院证券监督管理机构规定。

第十一条设立股份有限公司公开发行股票，应当符合《中华人民共和国公司法》规定的条件和经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件，向国务院证券监督管理机构报送募股申请和下列文件：(一)公司章程;(二)发起人协议;(三)发起人姓名或者名称，发起人认购的股份数、出资种雹野类及验资证明;(四)招股说明书;(五)代收股款银行的名称及地址;(六)承销机构名称及有关的协议。依照本法规定聘请保荐人的，还应当报送保荐人桥唯出具的发行保荐书。法律、行政法规规定设立公司必须报经批准的，还应当提交相应的批准文件。

散户如何买卖股指期货什么条件可以参与

客户应至少具备以下条件：(1)具有完全民事行为能力；(2)有与进行期货交易相适应的自有资金或者其他财产，能够承担期货交易风险；(3)有固定的住所；(4)符合国家、行业的有关规定。根据此前已经确定的股指期货投资者适当性管理的相关办法，投资者如果想要赶上首批股指期货开户，须满足多个条件。首先，投桥御资者开户的资金门槛为50万元。其次，拟参与股指期货交易的投迅丛资者需通过股指期货知识测试。据了解，该测试将由中金所提供考题，期货公司负责具体操作，合格分数线为80分。第三，投资者必须具有累计10个交易日、20笔以上的股指期货仿真交易成交记录，或者最近三年内具有10笔以上的商品期货交易成交记录。简单而言，今后的期指交易参与者，除了机构以外，自然人可被称作“三有”投资人，即有钱和抗风险能力，有期指知识以及有实际交易经验。除以上三项硬性要求外，投资者还须进行一个反映其综合情况的评估(中金所已下发到各期货公司)，投资者必须在综合评估中拿到70分以上，才能算作“合格”。对于存在不良诚信记录的投资者，期货公司将根据情况在该投资者综合评估总分中扣减相应的分数，扣减分数不设上限。按照相关规定，有下列情况之一的，不得成为期货经纪公司客户：国家机关和事业单位；中国证监会及其派出机构、期货交易所、期货保证金安全存管监控机构和期货业协会的工作人员；证券、期货市场禁止进入者；未能提供开户证明文件的单位；中国证监会规定不得从事期货交易的其他单位和个人。 2.去哪里开户？投资者可到期货公司营业部办理开户手续，期货公司为投资者办理手续必须临柜开户，禁止非现场开户。投资者暂时不能在各券商营业部办理期货交易账户的开办事宜。3.开户需要准备什么材料？股指期货开户需要提供以下资料：(1)银行卡复印件或者扫描件1份(2)身份证扫描件(电子版)(如果是旧身份证，扫描正面；如果是新身份证，正反两面都扫描)(3)个人数码大头照(500万以上像素，整体上身尺寸占整个照片比例的60%)，签合同时候的正面照。(4)个人：客户本人的身份证原件客户本人的银行卡或者存折。(5)法人：营业执照(正本复印件，副本原件、复印件)、税务登记证(复印件)、组织机构代码证(原件、复印件)机构法定代表人身份证件原件或加盖机构公章、法定代表人名章的《法人授权委托书》及开户代理人的身份证件原件、银行开户许可证，机构授权的指令下单人、资金调拨人、结算单确认人的身份证件原件。4、开户的具体程序(1)客户提供有关文件、证明材料。(2)期货公司向客户出具《风险揭示声明书》和《期货交易规则》，向客户说明期货交易的风险和期货交易的基本规则。在准确理解《风险揭示声明书》和《期货交易规则》的基础上，由客户在《风险揭示声明书》上签字、盖章。填写客户资信情况登记表和确定交易手续费。(3)期货经纪机构与客户双方共同签署《客户经纪合同书》，明确双方权利义务关系，正式形成合作关系。(4)期货经纪机构为客户提供专门帐户，供客户从事期货交易的资金往来，该帐户与期货经纪机构的自有资金帐户必须分开。客户必须在其帐户上存有足额保证金后，方可下单。 5.开户需要多少资金？投资者开户的资金门槛为50万元。免手续费。6.开户是否就是开始交易？开户不意味着可开始交易，这一方面需要机构投资者的准入政策明确，另一方面开户也应有一个过程，只有进入市场的投资者数量达到一定程度才会开始交易。据相关人士透露，正式交易可能将在3月18日。7.开户需注意的风险？交易投资者应须清楚明白买卖期货及期权的风险后才能入市交易。交易所会员必须向客户阐明期货及期权的性质和风险。并非每个投亩消樱资者均适合买卖期货及期权。投资者必须衡量其承担市场波动风险或负担亏损的能力。投资者在从分了解有关风险之余，应先征询符合资质要求的期货从业人员，让他们分析期货及期权产品是否适合您的个人需要，然后再做出买卖决定。投资者在签署有关文件和开户买卖前，须仔细阅读及领会有关风险揭示文件，该文件属于客户合同的一部分。8.期货公司将对开户如何把关？我国的股指期货建立了投资者适当性制度，要求资者参与股指期货必须满足三个硬性要求：首先，投资者开户的资金门槛为50万元。其次，拟参与股指期货交易的投资者需通过股指期货知识测试。据了解，该测试将由中金所提供考题，期货公司负责具体操作，合格分数线为80分。第三，投资者必须具有累计10个交易日、20笔以上的股指期货仿真交易成交记录，或者最近三年内具有10笔以上的商品期货交易成交记录。简单而言，今后的期指交易参与者，除了机构以外，自然人可被称作“三有”投资人，即有钱和抗风险能力，有期指知识以及有实际交易经验。除以上三项硬性要求外，投资者还须进行一个反映其综合情况的评估，投资者必须在综合评估中拿到70分以上，才能算作“合格”。对于存在不良诚信记录的投资者，期货公司将根据情况在该投资者综合评估总分中扣减相应的分数，扣减分数不设上限。 9.期货公司目前的准备情况如何？各期货公司已经于1月23日启动股指期货开户测试，并在1月30日、2月6日进行第二次和第三次测试。而根据中金所的安排，期货公司已经更提前做好开户预估，制定开户计划，以避免集中、突击开户。而各期货公司已经制订了详细的开户工作方案，安排好足够人力、场地和相应的资料设施。监管机构反复提示，要求期货公司规范开户流程，不得以任何形式放松开户标准，简化正常流程。开户过程中要认真做好投资者教育与风险提示工作，不得以下达开户指标、奖励、庆典、渲染、劝诱等方式招揽客户。此外，中金所和证监会将进行现场督导检查和监管巡查工作，并要求期货公司每日报送客户开户动态信息。

农产品期货市场的风险管理

期货行业是否稳定发展关系到国民经济的方方面面。期货市场风险防范与管理是期货市场健康发展的基石，期货市场的风险管理包括宏观风险管理和微观风险管理，微观风险管理可细分为期货交易所、期货经纪公司和客户三个方面的风险管理。下面来说一说具体的风险管理类别。

首先是宏观风险管理

宏观管理可分为立法管理、行政管理与行业自律管理三个方面。

(一)立法管理立法管理是通过制定、颁布期货交易的法律、法规规范期货市场的组织机构极其运作机制。

(二)行政管理行政管理是指一国政府的行政权力机关通过履行自己的职责而实施的管理。

(三)行业自律管理行业自律管理是指期货市场行业协会进行自治、协调和自律管理。

其次是微观风险管理

1.期货交易所风险管理

(一)交易前的风险管理 1、健全交易制度与规则2、加强对会员的管理3、选择适当的上市品种4、设立计算机风险控制体系

(二)交易过程的风险管理 1、保证金制度2、持仓限额制度3、大户报告制度4、涨停板制度5、交易回避制度6、市场禁入制度

(三)交易所的风险管理 1、每日结算制度2、强行平仓制度3、风险准备金制度4、风险预警制度

2.期货经纪公司的风险管理

根据期货经纪公司风险产生的来源与表现，在进行风险管理时，期货经纪公司应该从以下四个方面进行管理：对客户的管理、对期货经纪公司从业人员的管理、日常交易中的保证金管理以及交割月的限仓管理。

(一)对客户的管理 4、审查客户资格条件、资金来源及资信状况5、加强风险教育和道德教育6、实施严格的保证金管理7、提高客户交易技能

(二)对期货经纪公司从业人员的管理 1、提到业务技能2、培养职业道德

(三)保证金制度 1、每日结算2、客户风险率3、强行平仓

(四)日常自我监督与检查(五)交割月品种的限仓管理

3.客户的风险管理

(一)慎重选择期货经纪公司

(二)明确投资主体，提高风险意识

(三)熟悉期货业务知识及期货品种

(四)遵纪守法

(五)检查交易真实情况

(六)向监管部门投诉或反映，维护自身合法郑扒权益从中国证监会了解到，为贯彻落实《国务院关于稳定消费价格总水平保障群众基本生活的通知》(以下简称《通知》)关于管理通胀预期、稳定物价的精神，证监会将进一步加强期货市场的监督管理，坚决遏制过度投机，密切关注异常交易行为，严厉打击违法违规交易，切实做好市场风险的防控工作，确保期货市场的长期、健康、稳定发展，合理发挥市场功能，为实体经济及国民经济服务。

证监会有关负责人介绍说，《通知》下发后，证监会立即召集期货交易所主要负责人开会，决定采取五项措施，切实加强农产品期货市场监管，严厉打击操纵市场等违法违规行为，坚决抑制过度投机。

一是要求各期货交易所在现有基础上大幅度提高所有品种的交易保证金，同时适度提高期货品种的涨跌停板幅度。自11月26日开始将各个期货品种的交易保证金提高到10%以上，隐丛雹通过降低期货交易的杠杆率，抑制过度交易。

二是自11月29日开始，大幅提高所有期货品种的日内回转交易成本，遏制短线频繁交易。

三是指灶帆导各期货交易所抓紧出台关联账户的认定标准，防范市场操纵等违法违规行为。

四是要求各期货交易所加强监查力量，增加监查工作人员的配备，以应对市场的快速发展，满足各项监查工作需要。

五是认真研判市场运行的变化趋势，要求各期货交易所拟定进一步的监管措施和风险控制方案。

六是派出工作组对各期货交易所风险控制及一线监管工作进行现场督导，对重点地区、重点期货公司、重点客户进行现场检查，对市场违法行为形成震慑力。同时加强与现货主管部门的沟通、协调，保证期现货市场的协调发展。

据了解，7月份以来，受国内外多种因素影响，以农产品为主的大宗商品价格上涨较快，期货市场价格跟随现货市场也出现了剧烈波动。虽然期货市场价格的大幅波动带动了市场规模及成交量的大幅增长，但期货市场运行总体平稳，市场秩序较好，风险可测、可控、可承受。

随着全球大宗商品的普涨，中国证监会审时度势，加强了市场运行的监测监控力度，对各类异常交易行为采取果断措施，对违法违规交易首先是遏制过度投机氛围，规范异常交易行为；其次，强化对程序化交易的监管；第三，督导各期货交易所加强市场一线监管力度，严厉查处违法违规行为。

这位负责人表示，为使期货市场能够更好地服务实体经济，证监会在充分考虑现货市场发展变化的基础上，将持续推进期货市场规则制度的修改完善，具体表现在扩大合约价值、限制投机持仓和方便产业客户申请套期保值等方面，满足产业客户的风险管理诉求，进一步提升期货市场服务实体经济的能力。