一道期货 一份期货
关于期货的一句话解释
1.期货本质上是为企业服务的，有套期保值和价格发现的功能。对于散户来讲，个人就是来投机的，就是来赚钱的，他的眼光还没有远到去发现价格这一程度。
2.期货市场如果没有没有新资金入场，那存量资金只会越玩越少。四大交易所每年吸走那么多手续费，居然说是非营利机构，简直可笑之极。
3.期货大部分时间是震荡无序行情，想要做长线，做趋势，也请做好止损的准备。因为大部分人是分不清当下市场的状态的。所谓趋势，走出来才是趋势，当下的价格，是趋势持续还是将要反转，是很难判断戚迹的。
4.判断行情的对错其实不是最重要的，重要的是你如何去应对。简单来讲，就是做对了，如何让盈利最大化，做错了，如何让亏损最小化。很多人能看对行情，却往往赚不到钱，要么过早平仓了，要么仓位管理不善。
5.新人进入这个市场，很多都是被期货暴富神话吸引进来的，如果有这样的心态，必定浮躁，想走捷径，而不能理解期货的风险所在。一旦发现亏损，就怪期货太难做，其实期货本身没有错，是你自己错了。新手不要渴望一夜暴富，先学一学如何在这个市场生存吧。
6.股票是桑塔纳，期货就是保时捷。为什么这么讲?主要还是期货的快，因为引擎不一样，配置不一样(期货的保证金制度决定的)。股票做10年，期货做1年就够了，你就可以体验什么是煎熬，什么是刺激，什么是天堂地狱。股票比较大众，期货就小众多了。做股票的60岁以上的比比皆是，期货很少有高龄的。做很多年股票高磨并转做期货的有，做很多年期货的却不大会去做股票，你游庆见过开惯保时捷的去开桑塔纳吗?
7.做股票的人对期货总是充满着恐惧，一副排斥的态度。其实股票做的是公司，期货做的是商品，只是标的物换了而已。认为期货风险大，关键是自己习惯了满仓的操作思路，满仓去操作期货，不死才怪，股民从本质上还是不理解期货交易。满仓的深层含义是什么?是贪婪，是自信，是搏一把。说期货是赌博，我看股票才是赌博。
8.很多人做期货喜欢用技术分析。他们追求一套能稳定盈利的交易系统，可惜愿望是美好的，现实是残酷的。其实系统肯定不会有完美的，只有适合不适合自己这一说法。趋势交易系统很多死在盘整上，盘整类交易系统很多死在趋势上。系统都有优点和缺点，关键是如何找对适合自己的交易系统或交易模式。有些人用自己的系统很好，就推荐给别人，但别人未必适合。屠龙刀是把好刀，但不是所有人都耍得了的。
9.期货基本面信息参差不齐，让人眼花缭乱。其实可以去把握几个关键点。一个是驱动因素，一个是供求因素。很多时候，商品持续减产，价格却不涨，可以从驱动因素去找找原因，也许已经涨过头了，也许是时候未到。
10.做期货想要盈利，关键是自己要有一定水平，而水平这个东西，是需要花时间和精力去学习的。所谓专家或高手的意见可以参考，但也不要盲信。简而言之，要有独立思考的能力，而这能力，也是建立在掌握一定操作技巧的基础上，不然，凭着自己一腔热情参与这个市场，是要吃苦头的。
11.期货做短线可以盈利，做中长线也可以盈利。只是各种方式都有优缺点，要懂得取舍。做短线就是博概率，做中长线就要懂资金管理。一笔盈利的单子，短线可以做成中长线，而一笔中长线的单子，亏损了，其实也可以做成短线处理。交易的本质是相通的，就是赚大亏小。
12.期货无止境，要善于不断学习和总结。做期货如做人，有道武术，术尚可求，有术无道，止于术。
求解一道期货计算题。急!!!
楼上的计算有错误，在手续费按巧备整数收取的情况下，计算结果不会出现小数的，之所以出现错误，是因为计算公式不对。
另外这是个练习题，并非实际交易，所以不必谈什么“当日开仓收单边”。
1、手续费计算：
手续费没有指明时一般都是指单边的。
电解铜交易180手（100+80），手续费=180*150=27000元
锌交易2700手（500+800+400+1000），手续费=2700*80=216,000元
大豆交易4000手（2000+1000+1000），手续费=4000*60=240,000元
当日合计总手续费为：27,000+216,000+240,000=483,000元
若所给手续费为双边的话，则当日手续费为241,500元
2、浮动（持仓）盈亏计算：
铜：
68000元/吨买入100手、70000元/吨买入80手，结算价=69300元/吨
（69300-68000）*100*5+（69300-70000）*80*5=650,000-280,000=370,000元
锌：
30000元/吨买入500手、29000元/吨买入800手、29500元/吨卖出400手平仓、29500元/吨卖出1000手开仓，
结算价=28750元/吨
（28750-30000）*100*5+（28750-29000）*800*5+（29500-28750）*1000*5=-625,000-1,000,000+3,750,000=2,125,000
大豆：
4680元/吨卖出2000手、4800元/吨买入平仓1000手、4800元/吨买入开仓1000手，结算价=4860元/吨
（4680-4860）*1000*10+（4860-4800）*1000*10=-1,800,000+600,000=-1,200,000
合计浮动（持仓）盈亏为：370,000（铜）+2,125,000（锌）-1,200,000（大豆）=1,295,000元
3、平仓盈亏：
铜：当日未平仓，无平仓盈亏
锌：（29500-30000）*400*5=1,000,000元
大豆：（4680-4800）*1000*10=-1,200,000元
合计平仓盈亏为：1,000,000-1,200,000=-200,000元
4、保证金计算：
铜：持仓180手，结算价69300元/吨，保证金比例8%。敬宽李
保证金=69300*180*5*8%=4,989,600元
锌：多单900手、空单1000手，合计1900手，结算价28750元/吨，保证金比例10%。
保证金=28750*1900*5*10%=27,312,500元
大豆：多单1000手、空单1000手，结算价4860元/吨，保证金比例10%。
保证金=4860*2000*10*10%=9,720,000元
合计占用保证金为4,989,600+27,312,500+9,720,000=42,022,100元
5、当日结存：
初始资金+持仓盈亏+平仓盈亏-手续费=60,000,000+1,295,000--200,000-483,000=60,612,000元
6、可用保证金：
可用保证金=客户权益-持仓保证金=60,612,000-42,022,100=18,589,900元
补充几点：
1、回答楼主的问题：结算中没有“保证金实存”这个概念，如果你是看到教科书上这样写的，那我可以告诉你：写这些书的人都是半瓶子醋，只会纸上谈兵，他们经常自己造出一些让人摸不着头脑的名词来。
2、需求保证金就是占用的保证金，除非你看到的这个名词有另外的解释。
3、回答cyanyy朋友：交易所对期货公司的结算单可能有小数，因为铜是按照交易价格的百分比收取手续费的，所以不一定是整数。但按照此题中的手续费标准必定是整数，绝对不能有小数出现。
客户的持仓记录中是有持仓均价一说，但你在此处的计算是错误的，亮迟你把均价的概念弄错了。
4、我在1995年就编写过结算软件，在计算公式上很熟悉了。
一道期货题目
客户的平仓盈亏是茄孝档（2050-2000）*20*10=10000
客户的持仓盈亏是（2040-2000）*20*10=8000
客户总盈颤乱利18000
客户当天持仓是20手
占用保证金为2040*20*10*5%=40800
客户的风险度是40800/慎桐（100000+18000）=0.34576
客户的风险不高才30仓位
一道期货题
你这道题的正确答案是隐厅D。题中榨油厂交易的是期权，榨油厂作为期权的卖方，只能被动接受买方行权，或者买入相应期权进行平仓。
榨油厂卖出看涨期权，获得权利金，ABC三个选项9月份大豆现货价格都是低于740美分/蒲式耳行权价的，买方在现货市场采购价格更有利，故买方不会进行行权，这时候卖方盈利，也就是获得的权利金7美分/橘携好蒲式耳；D项现货价格780美分/蒲式耳远远高于行权价740美分/蒲式耳，期权买方的成本是7美分/蒲式耳，期权买方行权可以获利：780-740-7=33美分/蒲式耳，故买方会进行行权，对应的卖方亏损是33美分蒲式耳；榨油厂也可以在期权合圆铅约到期前选择买入看涨期权平仓了解，此时看涨期权价格是42美分/蒲式耳，此时榨油厂的亏损是42-7=35美分/蒲式耳。
在期权的实际交易中，期权卖方卖出期权获得权利金，卖方是需要缴纳保证金的，而期权买方只需要缴纳权利金，这样期权卖方就存在资金成本，虽然期权交易账户里面只显示期权交易的盈亏，但是投资者也需要把占用的保证金的资金成本考虑进去。
如果回答不对或者有不明白的地方，欢迎交流指出。
